سطح مارجین (Margin level) یا مارجین لول، نسبت بین اکوئیتی و مارجین مصرفی را به صورت درصد نشان می‌دهد. برای مثال اگر اکوئیتی حساب معاملاتی شما ۱۰۰۰ دلار و مارجین مصرفی شما در پوزیشن‌های بازتان معادل ۳۰۰ دلار باشد، با تقسیم ۱۰۰۰ بر ۳۰۰ و ضرب عدد حاصله در ۱۰۰، به سطح مارجین ۳۳۳.۳۳٪ خواهید رسید.
- اکوئیتی = بالانس حساب (موجودی واقعی حساب) + سود یا زیان شناور
سطح مارجین در فارکس چیست؟
سطح مارجین در فارکس نشان دهنده درصدی از سرمایه‌ی موجود در حساب معاملاتی تریدر است که امکان استفاده از آن برای ورود به موقعیت‌های معاملاتی جدید وجود دارد.
- هر چه سطح مارجین بالاتر باشد، مارجین آزاد بیشتری برای معامله کردن در اختیار تریدر قرار دارد.
- هر چه سطح مارجین پایین‌تر باشد، مارجین آزاد کمتری برای معامله کردن در اختیار تریدر قرار دارد و علاوه بر این احتمال کال مارجین شدن او نیز وجود دارد.
نحوه محاسبه سطح مارجین چگونه است؟
جهت محاسبه مارجین لول از فرمول زیر استفاده می‌شود:
البته معامله‌گران نیازی به محاسبه دستی سطح مارجین ندارند چون بروکر از طریق پلتفرم معاملاتی خود (برای مثال متاتریدر) سطح مارجین را محاسبه کرده و به شما نشان می‌دهد.
کاربرد سطح مارجین چیست؟
کاربرد سطح مارجین در نشان دادن امکان ورود به پوزیشن‌های جدید توسط معامله‌گر یا نزدیک شدن او به مرحله کال مارجین شدن است. در واقع بروکر با محاسبه این درصد، از آن به عنوان هشداری به تریدر قبل از مارجین کال شدن استفاده می‌کند.
بررسی مثالی از سطح مارجین در فارکس
فرض کنید با ۱۰۰۰ دلار، حساب معاملاتی خود را شارژ کرده و قصد دارید دو معامله انجام دهید:
- معامله خرید USD/CHF با حجم ۱۰،۰۰۰ و شرط مارجین ۲٪
- معامله خرید USD/CAD با حجم ۱۰،۰۰۰ و شرط مارجین ۵٪
بنابراین باید برای معامله اول ۲۰۰ دلار و برای معامله دوم ۵۰۰ دلار بپردازید و به عنوان مارجین یا وثیقه نزد بروکر نگهداری کنید. البته با ورود به این دو موقعیت معاملاتی، بروکر به صورت خودکار مبلغ ۷۰۰ دلار از حساب شما را قفل خواهد کرد. از آنجایی که مارجین مصرفی شما ۷۰۰ دلار است و با فرض اینکه هیچ کدام از دو پوزیشن شما تاکنون سود یا زیان شناوری را ثبت نکرده باشند، سطح مارجین شما ۱۴۲.۸۵٪ خواهد بود.
رابطه سطح مارجین و کال مارجین شدن در فارکس چیست؟
رابطه سطح مارجین و کال مارجین شدن به درصدی که بروکر در این رابطه تعیین کرده، مرتبط است. اکثر بروکرها مارجین لول ۱۰۰٪ را به عنوان هشدار کال مارجین استفاده می‌کنند. بدین معنا که تریدر نمی‌تواند وارد پوزیشن جدیدی شود چون ممکن است مقدار وثیقه یا مارجینی که نزد بروکر گرو گذاشته (در اثر حرکت قیمت برخلاف پوزیشن معامله‌گر) از بین برود.
بگذارید به مثال قبلی برگردیم. اگر دو پوزیشن شما در مجموع ۳۰۰ دلار ضرر کنند، اکوئیتی شما تبدیل به ۷۰۰ دلار شده و با مارجین مصرفی برابر می‌شود. در چنین حالتی سطح مارجین به ۱۰۰٪ می‌رسد و شما تنها می‌توانید پوزیشن‌های باز خود را ببندید.
با رسیدن سطح مارجین به ۱۰۰٪ چه اتفاقی می‌افتد؟
در شرایطی که سطح مارجین کمتر از ۱۰۰٪ شود و به سطح استاپ اوت بروکر برسد، معاملات شما به صورت خودکار بسته خواهند شد.
چطور از رسیدن به مارجین لول ۱۰۰٪ جلوگیری کنیم؟
مدیریت ریسک یکی از آیتم‌های مهم معامله‌گری در بازارهای مالی است که متاسفانه توسط بسیاری از افراد نادیده گرفته می‌شود. اگر تکنیک‌های مدیریت ریسک و سرمایه را رعایت کنید، هرگز به مرحله سطح مارجین ۱۰۰ درصدی یا کال مارجین شدن نخواهید رسید.
- در دوره فارکس با استراتژی CTS، علاوه بر آموزش تحلیل تکنیکال و پرایس اکشن، مباحث مدیریت ریسک و سرمایه به شکل کاربردی همراه با تمرین و تکرار آموزش داده می‌شوند.
در این مقاله به سطح مارجین پرداخته و دانستیم از تقسیم اکوئیتی بر مارجین مصرفی نسبتی به دست می‌آید که اگر آن را به صورت درصد بیان کنیم، مارجین لول را نشان می‌دهد. با رسیدن سطح مارجین به ۱۰۰٪ نیز هشدار کال مارجین از طرف بروکر صادر می‌شود. با این وجود، تریدرهایی که مدیریت ریسک و پوزیشن را به خوبی فرا گرفته‌اند، می‌توانند به خوبی سطح مارجین خود را مدیریت کنند.
در پایان پیشنهاد می‌کنیم جهت درک بهتر مطالب مربوط به مارجین و لوریج از مقالات زیر استفاده کنید.
سوالات متداول
۱- مارجین لول در متاتریدر چیست؟
مارجین لول در متاتریدر، درصدی است که میزان مارجین آزاد تریدر را نشان می‌دهد. برای مثال، اگر مارجین مصرفی معادل ۲۰ دلار و اکوئیتی (= موجودی حساب + سود و زیان شناور) ۱۰۰ دلار باشد، مارجین لول که از تقسیم اکوئیتی بر مارجین مصرفی و ضرب عدد حاصله در ۱۰۰ به دست می‌آید، معادل ۵۰۰٪ خواهد بود. اما اگر اکوئیتی و مارجین مصرفی هر دو معادل ۲۰ دلار باشند، سطح مارجین معادل ۱۰۰٪ خواهد بود و در چنین شرایطی هشدار کال مارجین از طرف بروکر صادر خواهد شد.
لینک کوتاه: https://amoozesh-boors.com/i/ml
